UBS ha sido el principal comprador del 12,597% de NH Hoteles que vendió Bankia la semana pasada. El banco suizo se ha hecho con 13,5 millones de acciones de la hotelera, equivalentes al 4,33% del capital, y ha situado su participación en el 5,449%. En paralelo, Pontegadea, la sociedad de inversión de Amancio Ortega, culminará de forma inminente la venta del 4,059% a la china HNA, que se convertirá en el primer accionista con el 24,06%.
UBS ha irrumpido en el capital de NH Hoteles tras adquirir casi la tercera parte de la participación que Bankia vendió la semana pasada por 191,8 millones de euros. La entidad suiza contabiliza 16,97 millones de acciones, equivalentes al 5,449% del capital de la hotelera, por lo que se ha convertido en su cuarto mayor accionista. El banco habría pagado alrededor de 66 millones por el 4,33% adquirido. Se desconoce aún si ha habido otros compradores relevantes en la participación de Bankia.
Por delante de UBS se mantienen el fondo norteamericano Blackrock, con el 5,62%, el Grupo Inversor Hesperia, con el 20,07%, y la china HNA Group, que cerrará previsiblemente esta semana la compra del 4,059% de Pontegadea y elevará su participación hasta el 24,06% -en 2011 compró el 20% por 432 millones de euros-. La operación se pactó en noviembre pasado y estaba pendiente de las autorizaciones procedentes de China. El acuerdo fijó un precio por acción de 4,20 euros, es decir, un 17,6% por debajo de los 4,94 euros a los que vendió Bankia la semana pasada y un 15,2% menos que los 4,84 euros a los que cotiza actualmente. El importe de la compraventa se sitúa en el entorno de los 51 millones de euros.
Tras estos movimientos, NH Hoteles prácticamente da por cerrada la reestructuración accionarial que ha tenido lugar en los últimos meses con diversas salidas de accionistas de índole financiero (Bankia, BMN, Novacaixagalicia y Kutxabank) y la entrada de otros con vocación de mayor permanencia, como la china HNA. Todo ello a falta de conocer si alguno de sus inversores de referencia como Blackrock ha aumentado su posición en la operación de Bankia o de que en un futuro próximo Ibercaja se deshaga del 0,95% que aún posee en el capital de la hotelera.
La reestructuración deja tres accionistas de referencia: HNA (24,059%), Grupo Inversor Hesperia (20,07%) y Banca Intesa (4,522%), que entre los tres suman el 48,6%. A ellos se unen, además de UBS, empresas de inversión de reconocimiento internacional, como Blackrock, con el 5,62%, Taube Hodson Stonex (THS), con el 3,893%, y Fidelity, con el 1,467%. En total, suman casi el 11% del capital. El free float se sitúa en el entorno del 34%. Con la venta del 12,6% por parte Bankia, “el riesgo de salida de papel en NH Hoteles se ha prácticamente eliminadoâ€, señala un analista.
