Los test de estríés de la Fed contemplan una triple recesión en EEUU, Europa y China
Nueva York - Estela S.Mazo para Expansión
El peor escenario no debería sorprender a la banca, según los expertos. La Reserva Federal publicará los resultados el 31 de marzo.
La Reserva Federal ya tiene preparado el examen para los 19 bancos más grandes del país: acaba de desvelar los escenarios de los test de estríés a los que someterá a las entidades norteamericanas, cuyos resultados serán divulgados el próximo 31 de marzo. Esta pruebas son parte de la normativa Dodd-Frank de supervisión financiera, que incluyó un control más riguroso de los titanes de Wall Street.
El escenario más duro muestra que la Fed está preparada para lo peor. Pedirá a los bancos que se aseguren de que su capital soporta una triple recesión en Europa, China y EEUU, país en el que el PIB caería un 5% (actualmente crece a un ritmo del 2%), la tasa de paro escalaría hasta el 12% (se sitúa hoy en el 7,9%), el mercado de acciones sufriría una corrección del 50% y el precio de la vivienda caería otro 21%.
Una hipótesis que, según los expertos, no debería ser una sorpresa para el sector financiero. La buena noticia es que Fitch asegura que los bancos están ahora mejor capitalizados que el año pasado para hacer frente a cualquier shock.
La importancia de estos test es evidente. La mejor prueba es Citi, que suspendió las pruebas el año pasado. La Fed rechazó los planes de capitalización del banco, que se vio obligado a abandonar sus planes de dar un mayor retorno de capital a sus accionistas.
Tal fue el impacto, que el suspenso fue uno de los motivos que podrían explicar la salida de de Vikram Pandit, consejero delegado de la entidad el mes pasado, según fuentes cercanas a Citi. Ally Financial, MetLife y SunTrust Banks tampoco superaron aquel el examen.
En este contexto, la Fed ha incluido este año una nueva oportunidad para que los bancos ajusten sus planes de pago de dividendos o recompra de acciones antes de que se decida su aprobación.
