El Gobierno ya tiene fecha definitiva para la salida a bolsa de Aena. El Ejecutivo ha marcado en rojo en el calendario el próximo miíércoles 11 de febrero para dar el pistoletazo de salida a la OPV del gestor público de las infraestructuras aeroportuarias, según explican a elEconomista fuentes solventes conocedoras del proceso.
En principio, se había barajado la fecha del 12 de febrero, pero los expertos han recomendado adelantar un día la operación y sacar a bolsa Aena el miíércoles, mismo día de la semana en el que se había previsto el anterior intento (fijado de manera oficial el 12 de noviembre), prácticamente tres meses antes.
Dos semanas para E&Y
Las mismas fuentes, añaden que con este nuevo calendario, se espera que el trabajo de la auditora (E&Y se adjudicó el contrato) finalizará en un par de semanas, para poder tener lista la comfort letter el próximo 20 de enero. "Se esperan cumplir los plazos previstos", añaden. E&Y ha trabajado a destajo en estas fechas navideñas para poder tener listos los informes de auditoría de los últimos tres años y ha puesto a disposición del proceso a los mejores especialistas.
Una vez obtenido el visto bueno, al punto más conflictivo de todo el proceso, y por el que se tuvo que retrasar la anterior OPV, se espera que el viernes de esa misma semana, el 23 de enero, se díé el pistoletazo de salida del estreno en el parquíé de Aena en el Consejo de Ministros. Una vez que el Gobierno haya escenificado su visto bueno, ese mismo día, se prevíé que por la tarde la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) apruebe el folleto de OPV, que entre otras informaciones incluirá la horquilla de precios en la que se tendrá que establecer la salida a bolsa.
A partir de esa fecha del 23 de enero habrá que contar aproximadamente dos semanas para que se realice el road show, con el que dar a conocer la compañía a los potenciales inversores. Además de en España, se pretende que Aena venda su colocación en el mercado en plazas estratíégicas como la de Londres. El siguiente día clave en el calendario de la OPV se producirá el lunes 9 de febrero, cuando se producirá la fijación del precio definitivo con el que Aena saldrá a cotizar dos días despuíés: el 11 de febrero. Un portavoz oficial de Aena consultado por el calendario se remite a lo ya dicho por la ministra de Fomento, Ana Pastor, que había anunciado la nueva OPV para mediados del mes de febrero.
En el folleto de la operación, los últimos datos económicos auditados que se incluirán de Aena serán hasta el 30 de septiembre de 2014. La compañía presidida por Josíé Manuel Vargas ya maneja previsiones de cierre de ejercicio en las que se apunta un ebitda de 1.830 millones de euros, según fuentes solventes del mercado, pero no podrán ser utilizadas oficialmente en el road show porque no están auditadas.
El 11 de febrero es la última oportunidad para la salida a bolsa en la actual legislatura, antes de que se precipiten los diferentes comicios electorales: municipales y autonómicas, en mayo; y elecciones generales, en noviembre.
