Por... NIGAM ARORA
Durante la fiebre del oro de California, muchos mineros se declararon en quiebra. Sin embargo, muchos de los comerciantes que vendían picos y palas se hicieron ricos.
La mayoría de los inversores reconocen que la fiebre del oro está activada en 5G e inteligencia artificial. La fiebre del oro también está en marcha en la electrónica automotriz. Solo eche un vistazo a un movimiento masivo en el stock TSLA de+ 1.15% Tesla ,+1.15% . (Consulte esta comparación de Tesla y otras acciones tecnológicas y este análisis del movimiento del precio de las acciones de Tesla ).
Los picos y las palas para la fiebre del oro actual son semiconductores.
Si pudieras comprar una sola acción para aprovechar todas estas tendencias sin preocuparte sobre qué compañías tendrán éxito, ¿cuál sería?
Las acciones de Applied Materials Inc. AMAT, -4.96% .
Tenga en cuenta lo siguiente:
• 5G y la inteligencia artificial son grandes usuarios de semiconductores.
• Además de las búsquedas de oro mencionadas anteriormente, hay más búsquedas de oro en IoT (Internet de las cosas), dispositivos de consumo, energía renovable, administración de energía y centros de datos.
• Los picos y las palas para la fiebre del oro actual son semiconductores.
• Las púas y las palas eran fáciles de hacer; Los semiconductores son cada vez más complejos.
• Applied Materials es un proveedor de equipos utilizados en la fabricación de semiconductores.
• Materiales aplicados es una segunda derivada, y los semiconductores son la primera derivada de la fiebre del oro.
• Existe una ventaja para una gran empresa de semiconductores de segunda derivada, como los materiales aplicados. Por ejemplo, Intel INTC, -4.01% fue grande en centros de datos, y Advanced Micro AMD,+ 1.08% no fue un gran factor. Cuando AMD avanzó con nuevos diseños, comenzó a comer el almuerzo de Intel.
Otro ejemplo es Nividia NVDA,-0,49% , que ha reportado excelentes ganancias . En un análisis del Informe Arora, Nvidia tiene una ventaja de un año en muchas facetas sobre sus competidores. Sin embargo, los inversores prudentes deben preocuparse no solo por las recompensas potenciales sino también por los riesgos potenciales. ¿Cuánto tiempo mantendrá Nvidia su liderazgo? Echa un vistazo a la tabla de Nvidia, y verás que se ha vuelto parabólica.
Comience su análisis con la Segunda Ley de Inversión y Comercio de Arora: nadie sabe con certeza lo que sucederá después en los mercados. En su análisis de riesgos, hágase la siguiente pregunta: "¿Cómo se vería el gráfico si Nvidia comenzara a perder su liderazgo?" Podría perder fácilmente del 50% al 80% de su dinero.
A diferencia de los ejemplos anteriores, los materiales aplicados tienen riesgos relativamente bajos a largo plazo:
• El gráfico muestra una línea de tendencia con buena pendiente ascendente. Esto es positivo
• El gráfico muestra una nueva línea de tendencia con una pendiente más alta que comenzó a formarse el año pasado. Esto es positivo
• El gráfico muestra que el retroceso reciente fue superficial. Esto es positivo
• El gráfico muestra que durante el retroceso, la línea de tendencia acelerada se mantuvo. Esto es positivo
• La tabla muestra que los Materiales Aplicados reportaron buenas ganancias.
• Las ganancias fueron mejores que el consenso y los números de susurro.
• El cuadro muestra un desglose técnico para el stock de materiales aplicados. Esto es positivo
• El gráfico muestra la ruptura de stock en grandes volúmenes. Esto es positivo
• RSI muestra que el stock de materiales aplicados está sobrecomprado, pero hay espacio para correr.
• Cuando una acción con líneas de tendencia en constante aumento explota como lo ha hecho Applied Materials, el RSI debe usarse solo con fines tácticos y no para la selección estratégica de acciones.
• La tabla muestra un patrón de copa y asa. Este es un patrón positivo en el mercado de valores, especialmente cuando se produce una ruptura en un gran volumen.
• Las acciones de semiconductores han superado el promedio industrial Dow Jones DJIA, -3.56% , el SPDR S&P 500 ETF SPY,+0.11% y el Invesco QQQ Trust ,+0.22% , que rastrea el Nasdaq-100 Index NDX, -3.89% .
Acciones tecnológicas de Megacap
El mercado de valores está liderado por los cinco megacaps : Apple AAPL,+0.44% , Amazon AMZN,+ 0.34% , Facebook FB,+0.20% , Alfabeto GOOG,-4.28% GOOGL, -4.29% y Microsoft MSFT,+0.65% .
Apple es un usuario obvio de semiconductores. Muchos inversores son ajenos al hecho de que otros megacaps también son grandes usuarios de semiconductores en sus centros de datos. Estos megacaps están progresando significativamente en inteligencia artificial y aprendizaje automático.
Para obtener una ventaja en las existencias de tecnología de megacap y las existencias de semiconductores, considere utilizar flujos de dinero segmentados .
Impulso de China
Estados Unidos domina la industria de los semiconductores y, por lo tanto, China depende en gran medida de las empresas estadounidenses. Durante la guerra comercial, el presidente Trump utilizó efectivamente la posición de los EE. UU. En semiconductores como una espada de Damocles. Es natural que China trate de salir de esta situación.
Tarde o temprano el coronavirus seguirá su curso. Cuando China esté en el modo de aumentar sus capacidades de semiconductores, los materiales aplicados se beneficiarán.
Más sobre AMAT: esta compañía estadounidense se beneficiará a medida que China intente ponerse al día en semiconductores
Cuando y como comprar
Este mercado de valores está controlado por la multitud de momo (impulso). Si ha bebido el Kool-Aid de la multitud de momo, entonces es muy simple: compre acciones de Applied Materials y tenga en cuenta que las existencias de semiconductores son muy volátiles.
¿Qué pasa si eres un inversor prudente? Entonces debe aportar una sofisticación significativa para comprar, mantener y administrar este stock. El enlace del gráfico anterior muestra la zona de compra de Arora.
¿Hay alguna ventaja en ser prudente? El stock de Materiales Aplicados se incluye en nuestra Cartera Modelo a partir de un precio de compra promedio de $ 16. Desde nuestra compra original, la acción ha caído numerosas veces en nuestras zonas de compra más nuevas, lo que brinda a los inversores excelentes oportunidades. A menudo, cuando la multitud de Momo estaba perdiendo dinero y sus paradas golpeaban, estábamos comprando las acciones. La respuesta a la pregunta que se hace al comienzo de este párrafo es sí: a largo plazo generará retornos ajustados al riesgo más altos.
Otras acciones de 5G incluyen Qorvo QRVO, -1.88% , Qualcomm QCOM, -4.26% y T-Mobile TMUS, -2.23% . Tenga en cuenta que Sprint S,-2.29% está siendo adquirido por T-Mobile.
