IBM ( IBM ) sin cambios las ventas de hardware Q2 (-11% A / A vs -23% en el 1er trimestre,) "entregadas al alza significativa" las estimaciones de Cantor, dice el analista Brian White, al tiempo que reiteró una compra. Comps favorables y la demanda de mainframe / almacenamiento sano permitieron la unidad de hardware para crecer 39% Q / Q, o más de dos veces el crecimiento estacional histórico.
o Blanco tambiíén piensa que los ingresos de IBM Chino (-11%, afectado por los problemas de la NSA) ha tocado fondo. En el CC ( transcripción ), IBM dijo que vio "una muy buena mejora secuencial" en China y la India, aunque añadió otras partes de Asia-Pac se mantuvieron díébiles.
o De Citi Jim Suva es menos entusiasta que Blanco: Se observa un aumento de los activos de una sola vez impulsó EPS de $ 0.10, que Global Business Services Outsourcing (-9%) sigue siendo díébil debido a las negociaciones de la presión de precios y contratos, y que los fichajes de servicios son menores en un 33% (en parte debido a las composiciones difíciles). Tambiíén señala que no se espera que el crecimiento del mainframe para continuar.
o De Credit Suisse Kulbinder Garcha, por su parte, tiene dudas sobre "la calidad" de las previsiones de IBM por $ 20 en 2015 EPS, dado "resultados continúan siendo impulsados no tanto por el crecimiento de ingresos y más de las partidas no operativas."
o Algunos puntos positivos: 1) Con la ayuda de SoftLayer, de IBM "nube entregado como un servicio" de ingresos está ahora en una tasa de ejecución $ 2.8B. Eso es más o menos equivalente al 3% de los ingresos totales. 2) Antes de que el acuerdo de Apple , "ingresos por telefonía móvil" (un tíérmino nebuloso) es de hasta más del 100% hasta la fecha.
