En la ventanilla de la banca francesa, sólo un 7% de las peticiones de críédito de pequeñas y medianas empresas (pymes) no pasa el filtro. En España, las entidades rechazan una de cada cuatro solicitudes. Y menos de la mitad (el 44%) logra todo el dinero que pide, cuando en Francia esa proporción llega al 80%.
Ambos países representan los dos extremos del acceso al críédito en la zona euro, radiografiado por una encuesta del Banco Central Europeo (BCE). El sondeo, para el que se ha consultado a 5.320 pymes entre el 19 de noviembre y el 18 de diciembre de 2009, refleja que las condiciones de financiación en la segunda mitad de 2009 fueron algo menos duras que en el semestre anterior.
La mejora es casi imperceptible en el caso de España, donde el rechazo de las peticiones de críédito (un 25% de denegaciones) fue incluso mayor que en el primer semestre (un 20%), a tenor de las respuestas de las 1.004 pymes españolas consultadas.
Además, son las únicas que consideran el acceso a la financiación como el problema más grave (un 34% de respuestas), cuando para el resto de países (hay datos detallados tambiíén de Francia, Alemania e Italia) y para el conjunto de la zona euro el mayor obstáculo es la falta de consumidores.
"La valoración de las pymes españolas, muy negativa, está relacionada con su percepción de la situación económica y empresarial, más escíéptica, así como con la proporción creciente de firmas que declaran un deterioro de sus recursos propios y de su historial crediticio". El comentario del BCE avala la teoría, repetida hasta la saciedad por la banca española, de que el grifo del críédito sigue cerrado más por problemas de demanda (menos peticiones y menos solventes) que de oferta.
Así, el 64% de las pymes españolas afirma que la facturación ha caído respecto al semestre anterior (menos del 50% en la zona euro) y el 70% responde que sus beneficios han descendido (50% en la zona euro). Un efecto colateral del deterioro de la situación económica es que las pymes españolas no apreciaron, en conjunto, incrementos de los costes salariales, cosa que sí ocurrió en el resto de países.
Pero la encuesta del BCE tambiíén incorpora datos que cuestionan la oferta de las entidades españolas. El saldo entre los empresarios que creen que mejoró la disponibilidad del críédito y los que afirman que empeoró es de -48, muy superior al promedio de la zona euro (-32). Y, en opinión de las pymes españolas, las condiciones de la financiación han empeorado de forma notable.
El 60% de las firmas consultadas advierten de que el tipo de interíés aplicado en sus operaciones aumentó en el segundo semestre, pese a que el Euríbor (referencia en el mercado hipotecario) bajó en ese periodo y se encuentra en mínimos históricos. Y la mayoría de las pymes asegura que se incrementaron otro tipo de costes añadidos al del críédito, se redujeron los plazos de devolución y las entidades financieras aumentaron las garantías exigidas.
Un 60% de los encuestados cree que la predisposición de la banca a dar príéstamos ha empeorado, el doble que en el resto de países. Tambiíén son críticos con las medidas públicas para facilitar el críédito, que no incluye la financiación del circulante, uno de sus problemas más acuciantes.
